- Котировки предоставлены TradingView
Основная масса дешифровальщиков главного экономического ребуса года сделала акцент на послотовой расшифровке игрового автомата. Каждый из них ассоциировался с соответствующим кварталом следующего года, значки разбивались по месяцам и тому подобное (смотри, например, классический вариант разбора от Верникова здесь).
Я предлагаю взглянуть на эту шараду под несколько другим углом. Очевидно, что все четыре слота одинаковы. Учитывая направление их вращения и идентичные символы на барабанах довольно легко провести склейку в единое целое:
На мой взгляд за несколько наигранной «вероятностью» выпадения каждого символа скрывается жесткая детерминированность их расположения на барабане, которая легко превращается в своего рода «колесо судьбы» на будущий год.
Точка отсчета — Байден (выборы в ноябре). Далее двигаемся против направления вращения слотов: «раскол США»→«ТикТок (китайские корпорации?)»→«рост фондового рынка»→«что-то про экологию»→«Zoom (новая онлайн-реальность на фоне пандемии?)»→«коронавирус (вот и он, третья волна?)→«вакцины (бесполезные?)»→«маски»→«джокер»→«доллар (джокер связан именно с ним?)→«снова экология»→«Китай (уже прямым текстом)→«атомная бомба»→конец барабана.
Что-то мрачноватая выстраивается картинка от обозревателей Экономиста. Впрочем, будем посмотреть…
Вот и завершился последний месяц осени. Он не был столь богат на события, но подарил нам прекрасный рост стоимости первой криптовалюты под завершение года. Разберем все по порядку:
- В Конгресс США внесен законопроект, обязывающий эмитентов стейблкоинов получать банковские лицензии и регуляторное одобрение. Это, скорее всего, окончательно выведет их из серой зоны и превратит в официальный инструмент существующей финансовой системы.
- Власти Венесуэлы анонсировали обновление национальной платежной платформы Patria. Одно из ключевых изменений — поддержка кошельков биткоина и лайткоина. Таким образом, вслед за Ираном еще одна страна из санкционного списка США признает первую криптовалюту на государственном уровне и, вероятно, будет использовать для своей внешнеэкономической деятельности.
- Платежная компания PayPal объявила об открытии доступа к биткоину и нескольким альткоинам для своих американских клиентов. Среди поддерживаемых криптовалют: биткоин, Bitcoin Cash, Ethereum и Litecoin.
- При этом 65% ее клиентов заявили о готовности платить первой криптовалютой за товары и услуги в 28 млн торговых точек. Об этом свидетельствуют данные опроса инвестиционного подразделения японского банка Mizuho в США.
- Не отстают и другие платежные гиганты — так, Visa подключила свою глобальную сеть к разработанному компанией Circle стейблкоину USD Coin (USDC). В дальнейших планах – выпуск карты, при помощи которой продавцы товаров и услуг смогут напрямую принимать USDC в качестве оплаты, пишет Forbes.
- Поставщик аналитического ПО MicroStrategy осуществил третью по счету инвестицию в биткоин на $50 млн, сообщил глава компании Майкл Сэйлор. Забавно, но компания уже заработала на этих инвестициях в 9 раз больше, чем от своего основного бизнеса за прошедший финансовый год.
- Представители S&P Dow Jones Indices, подразделения американского поставщика финансовых данных S&P Global, заявили, что в 2021 году компания запустит криптовалютные индексы. В расчетах будут использоваться данные от нью-йоркской компании Lukka по наиболее ликвидным криптовалютам (свыше 550 позиций). Запуск биткоин-ETF и других индексных криптофондов все ближе?
- Инвестиционная компания Guggenheim Partners, под чьим управлением находятся активы на более чем $200 млрд, заявила о намерении направить часть портфеля в биткоин-траст Grayscale. Размер инвестиций составит предположительно около $500 млн.
- Команда проекта Libra готовит выпуск цифровой валюты в январе 2021 года в «ограниченном формате». Об этом сообщает Financial Times со ссылкой на знакомые с ситуацией источники. Долгая эпопея с запуском стейблкоина от Facebook наконец подходит к своему завершению?
- Цена первой криптовалюты к концу 2021 года способна достичь $318 315 благодаря закреплению за собой статуса цифрового золота в XXI веке. Такой прогноз представил управляющий директор Citibank Том Фитцпатрик. Похоже, что ведущие инвестбанки начали активно разогревать забытый до настоящего момента крипторынок. К чему бы это?
- Не отстают и руководители хеджфондов. Глава DoubleLine Capital Джеффри Гундлах ($141 млрд под управлением) рекомендовал первую криптовалюту и золото как активы, способные защитить капитал от обесценивания доллара в результате мягкой монетарной политики ФРС США.
- К нему присоединился и бывший соратник Сороса по фонду Quantum миллиардер Стэнли Дракенмиллер. В интервью CNBC он сообщил, что инвестировал часть находящегося под его управлением капитала в первую криптовалюту. По его мнению биткоин вполне может оказаться лучшим инструментом для сохранения стоимости, чем золото.
- Аналогичных взглядов придерживается и главный инвестиционный директор компании BlackRock Рик Ридер. В своем интервью на CNBC он заявил, что биткоин способен заменить золото и представляет собой «надежный механизм».
- По итогам ноябрьских выборов в США представитель Республиканской партии Синтия Ламмис стала не только первой женщиной, получившей право представлять штат Вайоминг в Сенате, но также и одним из пока немногочисленных сторонников биткоина в этом законодательном органе. Теперь она планирует перевести обсуждение первой криптовалюты на национальный уровень. Об этом политик заявила в интервью каналу ABC News.
- Пользователи внесли на депозитный контракт второй версии протокола Ethereum более 1 млн ETH. Как и планировалось, запуск нулевой фазы Ethereum 2.0 состоялся 1 декабря.
- Разработчик аппаратных кошельков Ledger объявил о сотрудничестве с DeFi-платформой Compound для запуска новой депозитной функции своего приложения Ledger Live. Владельцы этих устройств смогут закладывать свои токены USDT, USDC и DAI и получать за это проценты. Масс-адопшен сферы децентрализованных финансов продолжается.
- Напоследок немного курьезов. Исполнительница роли Арьи Старк в телесериале «Игра престолов» Мэйси Уильямс спросила у своих подписчиков в Twitter, стоит ли ей инвестировать в биткоин. После чего сообщила, что «приобрела немного» биткоинов. Пожелаем же ей удачи с этой инвестицией!
По данным The Block выручка майнеров биткоина в ноябре составила примерно $521 млн. Это почти на 50% больше показателя за октябрь, однако существенно меньше максимума, достигнутого в июле 2019 года:
В ноябре продолжился глобальный тренд на снижение количества биткоинов на балансах ведущих криптобирж. С начала года этот показатель сократился уже на 17%, впрочем, в конце месяца наметилась некоторая стабилизация:
Любопытно, что на этом фоне взрывной рост демонстрирует кумулятивный приток первой криптовалюты на балансы североамериканских обменников. В этом цикле активность инвесторов концентрируется в США и их сателлитах? Пока все выглядит именно так:
За прошедший месяц управляющая компания Grayscale Investments пополнила свой биткоин-траст на 55 тысяч биткоинов, что вдвое превышает приток первой криптовалюты на рынок от майнеров (27 881 BTC). Активность проявляют и пользователи платежных систем PayPal и Cash App от Square. По мнению аналитиков инвестиционной компании Pantera Capital в конце ноября они приобрели 40% и 70% от объема добытых майнерами биткоинов, соответственно:
Активность институциональных инвесторов растет по всем направлениям. Так, в ноябре американская биржа CME впервые опередила остальные торговые площадки (прежде всего OKex и Binance) по размеру открытого интереса во фьючерсах на биткоин:
В то же время на децентрализованных биржах торговые объемы падают уже второй месяц подряд. Похоже, что пиковое значение, достигнутое в сентябре, может стать долгосрочным максимумом:
Тем не менее общая капитализация активов, заблокированных в децентрализованных сервисах, продолжает свой уверенный рост и постепенно приближается к $15 млрд. Число активных пользователей этих приложений также увеличилось и за последний месяц перешагнуло отметку в 1 млн человек:
Хорошего всем Нового Года и Рождества!
Думаю имеет смысл обозначить ключевую тенденцию в банковской системе Соединенных Штатов, которая имела место на протяжении как минимум последнего десятилетия. Если коротко — она больше не работает. И вот несколько простых фактов подтверждающих этот ужасный вывод.
Во-первых, займы большой четверки (JPM, Bank of America, Wells Fargo, Citi) стагнируют на протяжении последнего десятилетия. При этом депозиты на их счетах продолжают расти:
Во-вторых, скорость обращения денег, рассчитанная по агрегату М2, падает уже два десятилетия. И программы QE от ФРС значительно ускорили этот процесс (стимулируя рост депозитов в банковской системе):
В-третьих, десять лет назад был достигнут исторический пик соотношения медианного долга к доходу для домохозяйств в США. Эта тенденция особенно выражена у бедных потребителей (нижние 80% по доходу), однако и обеспеченные домохозяйства также ощутили ее влияние:
При этом для поддержания адекватной стоимости обслуживания этого долга требуется постоянное снижение ставок в финансовой системе США (на графике в качестве бенчмарка приведена доходность 10-летних трежерис):
Этот факт вынуждает ФРС (так же как и остальные центробанки) к постоянному наращиванию своего баланса, выступая в качестве кредитора последней инстанции. По сути имеет место контролируемая монетизация долга (прежде всего государственного) с целью поддержания всей финансовой системы в рабочем состоянии. Однако масштаб этого процесса неуклонно и экспоненциально возрастает:
Таким образом, традиционная финансовая система терпит крах. Ставки неумолимо опускаются к околонулевым значениям и даже уходят в отрицательную область (что уже можно наблюдать в ЕС, Японии, Швейцарии и ряде Скандинавских стран). Банки постепенно перестают кредитовать, а домохозяйства, погрязшие в старых долгах, больше не в состоянии наращивать свое потребление. Экономика развитых стран погружается в глубокую стагнацию.
Выходом из этой тупиковой ситуации является глубокая трансформация всей банковской системы на основе современных цифровых технологий. Об этом уже осторожно намекают представители американского правительства.
Так, глава Управления по контролю за денежным обращением Брайан Брукс заявил на одной из конференций, что «люди нуждаются в финансовых услугах, а не банках». «В будущем банки сосредоточатся на услугах по управлению и хранению активов. Вместо агрегации денег они войдут в состав платежных сетей на основе цифрового доллара (CDBC) и станут нодами внутри блокчейна».
Таким образом, уже в ближайшем будущем нас ждет серьезное перераспределение полномочий между ФРС и коммерческими банками, запуск в обращение «цифрового доллара» и серьезная встряска всей мировой финансовой системы. И отсчет до этой точки трансформации уже пошел.
Несколько слов о текущей ситуации на рынке. Предварительные итоги выборов в США были оценены инвесторами более чем позитивно, и это позволило фондовым индексам покорить очередные исторические максимумы:
Рекорд поставил приток средств на мировые фондовые рынки. За последние две недели ноября он достиг максимального значения с момента ведения этой статистики:
На этом фоне фондовый индекс MSCI World показал максимальную месячную доходность за всю историю своего существования:
Соотношение между открытыми пут- и колл-опционами на фондовом рынке США значительно смещено в сторону коллов. По этому показателю мы приближаемся к экстремуму конца 2009 года:
Динамика котировок меди говорит сама за себя:
Ну а пока на фондовом рынке открывают шампанское, золото тестирует свою 200-дневную скользящую среднюю сверху вниз:
Резюмируя — на рынке напрашивается коррекция и временной интервал с середины декабря по первую половину января выглядит достаточно правдоподобно. Значительные политические риски сохраняются. Ружье, повешенное на стену в первом акте, до сих пор не выстрелило. Впрочем, еще пара недель предрождественского безумия у нас есть.
Портфель сохраняется без каких-либо изменений. Благодаря стейкингу ликвидности на бирже Uniswap (пара ETHUSDT) в него зачислены 1,97 токенов UNI. Как уже писал ранее, их я планирую накапливать до момента запуска первой фазы ETH 2.0 (предположительно летом 2021 года):
- BTC — 50% (0.0432 BTC),
- LTC — 10% (2.00 LTC),
- USDT — 20% (200 USD),
- ETH — 10% (0.256 ETH),
- SNX — 10% (23.42 SNX),
- UNI — 1,97 UNI (стейкинг)
Выборы в США встряхнули все мировые рынки, не обойдя стороной и криптовалюты. Биткоин вплотную подошел к психологическому уровню в $16 тыс. и, вероятно, будет тестировать его уже в этом месяце. Текущая доходность портфеля составляет 20% и думаю это далеко не предел:
Разработчики Ethereum Foundation официально подтвердили запуск депозитного контракта ETH2, а также утвердили дату создания генезис-блока. Событие состоится 1 декабря в 12:00 UTC. Ожидаю дальнейшего роста стоимости эфира на этой новости, а также перелома медвежьего тренда в секторе децентрализованных финансов.
Быстро растут балансы крупнейших держателей биткоина (от 1 до 10 тыс. BTC). Важно отметить тот факт, что этот рост совпал по времени с началом активной эмиссии стейблкоина тезер. Фаза накопления постепенно переходит в фазу разогрева рынка, впереди дальнейшее увеличение капитализации и приток новых инвесторов:
Этому поспособствует и последняя инициатива PayPal. К декабрю компания предоставит доступ к покупке криптовалют резидентам США, а в первой половине 2021 года они станут доступны и для пользователей из других стран. Об этом в своем интервью Fortune рассказал СЕО PayPal Дэн Шульман.
Рефералка
Если решите создать свой портфель/попробовать лендинг USDT на Huobi и хотите отблагодарить автора — выкладываю свою реферальную ссылку на биржу. Делать это я, конечно же, не рекомендую. Но если очень хочется, то почему бы и нет. Главное — не вкладывать денег больше, чем боитесь безвозвратно потерять.
Вот и прошел второй месяц осени, месяц вселивший надежду в души биткоин-максималистов и разбивший сердца тех инвесторов, кто из последних сил ждал возрождения альтсезона. Впрочем, думаю у них все еще впереди. Но начнем как обычно с новостей:
- В создании трансграничной цифровой валюты для Федеральной резервной системы (ФРС) важно не опередить всех с ее выпуском, а сделать это с учетом всех возможных рисков, заявил глава ведомства Джером Пауэлл. Власти США заняли выжидательную позицию и внимательно наблюдают, чем закончится эксперимент Китая с цифровым юанем.
- Глава Управления по контролю за денежным обращением в США Брайан Брукс выступил на конференции DC Fintech Week и заявил, что развитие децентрализованных финансов изменит функцию банков в будущем. Они сосредоточатся на услугах по управлению и хранению активов. Вместо агрегации денег банки возьмут на себя роль платежных сетей и станут нодами внутри блокчейнов.
- Южнокорейский ЦБ начнет последний этап тестирования собственной цифровой валюты (CBDC) в следующем году, сообщает местное издание The Korea Herald. Во время его проведения цифровая вона будет запущена в публичное обращение. Корейцы изо всех сил стараются не отстать от Китая, который уже подходит к финишной прямой в запуске своего цифрового юаня.
- Тем временем Китай провел испытания национальной цифровой валюты в пилотных транзакциях объемом 1,1 млрд юаней (~$162 млн), сообщает South China Morning Post. Также тестируется ограниченная приватность транзакций, когда в записи не отражается платежный шлюз (получатель платежа).
- Шагая в ногу с национальным правительством компания Huawei представила смартфон Mate 40 со встроенным аппаратным кошельком для цифровой валюты центробанка Китая, сообщает The Block.
- На этом фоне наконец разродился и отечественный регулятор, допустив создание цифрового рубля. Можно осторожно предположить, что с большой долей вероятности это будет полная копия китайского цифрового юаня (к этому моменту уже запущенного в оборот).
- Любопытно, но швейцарская дочка российского Газпромбанка Gazprombank (Switzerland) Ltd уже получила разрешение от Управления надзора за операциями финансового рынка Швейцарии (FINMA) на работу с криптовалютными счетами корпоративных и институциональных клиентов. Об этом сообщается в ее пресс-релизе.
- Массовое внедрение блокчейна может увеличить мировой ВВП на $1,7 трлн в ближайшие 10 лет. Наибольшую выгоду от использования технологии извлекут азиатские страны, говорится в исследовании консалтинговой компании PwC. Рискну предположить, что компания крайне консервативна в своих оценках и итоговый результат может оказаться куда выше.
- По итогам торгов в среду 21 октября капитализация PayPal подскочила на 5,5%, приблизившись к $250 млрд. Таким образом фондовый рынок отреагировал на новость о добавлении платежной компанией в 2021 году возможности покупки и продажи биткоина. Для реализации этой функции компания рассматривает вариант поглощения кастодиана BitGo, сообщает Bloomberg со ссылкой на осведомленные источники.
- Также процессинговый сервис Wirex открыл регистрацию на получение мультивалютной карты Mastercard с поддержкой криптовалют, выпуск которой запланирован на ноябрь. Это крайне важные новости, которые могут означать значительный рост спроса на основные криптовалюты уже в ближайшем будущем!
- Входящая в четверку крупнейших в мире аудиторов компания KPMG объявила о создании стратегического альянса с аналитической фирмой Coin Metrics. Партнерство направлено на поддержку институционального принятия криптовалют и блокчейна. В агентстве считают, что такая интеграция «обеспечит надежную основу для распространения цифровых активов в среде институционалов».
- Котирующаяся на Лондонской фондовой бирже финтех-компания Mode объявила, что приобрела биткоины на сумму около £750 тысяч из своих денежных резервов, сообщает Forbes. Ранее аналогичные шаги предпринял ряд американских компаний. Похоже, что эта тенденция постепенно становится трендом, значительно повышающим спрос на первую криптовалюту.
- Правительство Ирана утвердило механизм оплаты импорта за счет полученных центробанком биткоинов, добытых местными майнерами. Об этом пишет TrustNodes со ссылкой на новостное агентство IRNA. Как видим, спрос на биткоины начинает расти и со стороны ряда национальных правительств (страны находящиеся под санкциями США).
- Биткоин превосходит золото в качестве альтернативной валюты и имеет существенно больше шансов на продолжение роста, сообщает Business Insider со ссылкой на новый отчет американского инвестиционного банка JPMorgan. По оценкам банкиров, объем рынка физического золота с учетом обеспеченных им ETF составляет $2,6 трлн. Чтобы первая криптовалюта смогла сравняться с драгоценным металлом по этому показателю, ее стоимость должна вырасти в 10 раз от текущего значения в районе $13 000…
- Продолжается драма с BitMEX, Артур Хэйес и Самуэль Рид покинули посты CEO и CTO оператора биржи 100x Group. В это же время аналитическая компания Chainalysis причислила BitMEX к высокорисковым платформам, что может оказать существенное влияние на готовность многих учреждений вести дела с этой площадкой.
- Аналитическая компания Coinfirm объявила об интеграции в свое AML-решение сети оракулов Chainlink. AMLT Oracle позволит блокировать транзакции, поступающие из сервисов для анонимизации отправителей, ограничивать кошельки, средства в которых могут иметь криминальное происхождение, а также составлять белые списки адресов. Решение дает децентрализованным биржам и сервисам в области традиционных финансов возможность соблюдения правовых требований, отметили представители Coinfirm.
- Команда Ethereum-кошелька MetaMask анонсировала запуск единого интерфейса обмена токенов, объединяющего несколько децентрализованных бирж и агрегаторов. Интеграция кошелька с крупными DEX и агрегаторами, включая 1inch, Airswap, Kyber, 0x API, Uniswap, dex.ag и Paraswap, предоставит пользователям доступ ко всем источникам ликвидности в секторе децентрализованных финансов (DeFi) в одном месте.
- Обновления для повышения конфиденциальности и масштабируемости сети биткоина — BIP 340, 341 и 342 — внедрены в код Bitcoin Core. Они включают подписи Шнорра, технологии Taproot и Tapscript. Schnorr/Taproot, как это ранее было с софтфорком Segregated Witness, станут одними из важнейших обновлений за всю историю первой криптовалюты.
- Исполнилось 12 лет со дня публикации Сатоши Накамото «White Paper» биткоина. 31 Октября 2008 года отец первой криптовалюты опубликовал ее Белую Книгу — манифест с основными постулатами инновационной платежной сети и нового вида денег.
- Напоследок о безумстве храбрых, которым «поем мы песню». Сооснователь Morgan Creek Digital Энтони Помплиано увеличил накопления в первой криптовалюте и сейчас они составляют 80% его активов. Об этом он рассказал в подкасте The Pomp Podcast. Снимем же шляпу перед отчаянным биткоин-максималистом и пожелаем ему удачи в 2021 году.
Согласно данным предоставленным порталом Chain.info пять крупнейших по объему активов на балансах криптобирж хранят около 10,6% (1,96 млн BTC) от всех эмитированных к текущему моменту биткоинов:
Быстро растут и балансы крупнейших держателей биткоина (от 1 до 10 тыс. BTC). Важно отметить тот факт, что этот рост совпал по времени с началом активной эмиссии стейблкоина тезер:
Увеличивается количество монет, не перемещавшихся как минимум в течение одного года. К 25 октября их доля от всех добытых майнерами биткоинов выросла до 62,5%, что близко к историческому рекорду 2016 года:
Данные Coin Metrics свидетельствуют о низкой скорости обращения первой криптовалюты на протяжении последнего года. Показатель находится на минимальном значении за последние девять лет. Это свидетельствует о том, что в настоящее время у биткоина превалирует функция сохранения стоимости, а не средства платежа:
Последняя все больше остается за стейблкоинами, в среде которых тотально доминирует тезер. По объему переданной стоимости (усредненное 30-дневное значение) он уже уверенно обошел цифровое золото и похоже не собирается останавливаться:
Отчасти в этом виноваты высокие комиссии в сети первой криптовалюты. В субботу, 31 октября, их средний размер достиг $13, вернувшись к значениям середины января 2018 года:
Продолжает свой рост поток инвестиций в Grayscale Bitcoin Trust. Увеличение совокупных активов под управлением GBTC за третий квартал соответствует стоимости 77% от всех добытых за этот период биткоинов:
Данные аналитического сервиса Dune Analytics свидетельствуют о том, что количество обеспеченных биткоином токенов на блокчейне Ethereum достигло значения в 150 тысяч ($2 млрд). Это эквивалентно 0,8% от всех добытых к настоящему моменту биткоинов:
Напоследок стоит отметить стремительный рост клиентской базы ethereum-кошелька MetaMask, которая превысила значение в 1 миллион активных пользователей в месяц:
Рост популярности сектора децентрализованных финансов уверенно продолжается. Удачного всем торгового месяца!
В связи с неумолимо надвигающимися выборами фондовый рынок США испытал настоящий шквал распродаж на прошедшей неделе. Ирония в том, что это привело к значительному расхождению капитализации фондовых индексов с динамикой совокупного баланса крупнейших ЦБ мира:
Сам S&P500 пережил сильнейшее падение в течение календарной недели перед выборами за всю историю наблюдений:
VIX полностью ушел в беквордацию, сигнализируя о стремительно нарастающей напряженности в среде инвесторов перед днем голосования:
Суть же заключается в том, что перед нами снова (как в 2016 году) разыгрывают красивый и захватывающий спектакль. Который закончится так:
А не так:
Торгуйте соответственно и формируйте свои долгосрочные портфели… Пока рынок готов предложить большое число привлекательных бумаг и индексных ETF с неплохими скидками.
p.s. Пауэлл остановил пятничную распродажу на рынке выкатив новые смягченные условия кредитования предприятий реального сектора. Акцент сделан на поддержку малого бизнеса: минимальная сумма займа снижена до $100к, займы до $2 млн можно не выплачивать при определенных условиях. Финальные аккорды предвыборной борьбы в действии, что и требовалось доказать.
Думаю стоит высказать свое мнение относительно предстоящих в самое ближайшее время выборов президента Трампа. Но для начала немного занимательной статистики с ZeroHedge.
Динамика S&P500 в предвыборные годы служит неплохим индикатором результатов президентской гонки. Данные за последние сто лет однозначно свидетельствуют о том, что поражению правящей партии предшествовала слабость фондового рынка в течение шести месяцев до дня голосования:
Также стоит отметить, что уверенный рост стоимости акций в случае победы действующего президента начинался спустя полгода после даты голосования и был более выраженным, чем в случае его поражения.
Исходя из этого можно предположить, что рынки сейчас закладываются на победу действующего президента, хотя букмекерские ставки и указывают на обратное (достаточно точно повторяя свою траекторию от 2016 года):
Аналогичная тенденция прослеживается и в динамике соотношения капитализации компаний, проигрывающих и выигрывающих в случае прихода демократов к власти. С самого начала осени этот показатель активно валится вниз, свидетельствуя о возможной победе Байдена:
Любопытно, но динамика доходности десятилетних трежерис также повторяет свою траекторию от 2016 года:
Теперь о том, что в настоящий момент играет на руку Трампу. Ключевой фактор — большинство американцев довольны результатами экономической политики действующего президента. Об этом весьма красноречиво свидетельствует опрос от Gallup:
Ключевые этнические группы избирателей (афроамериканцы и испаноговорящие) в настоящий момент склоняются в пользу Трампа. Хиллари сумела завоевать 62% испаноговорящих избирателей во Флориде, Байден не смог даже близко подойти к этому результату достигнув только скромных 46%.
Трамп получил только 8% голосов в среде афроамериканских избирателей в 2016 году, однако сейчас его поддержка в этой группе достигла рекордных 45%!
Против Байдена играет и его маниакальное стремление повысить налоги. Исторически избиратели не очень любят поддерживать подобных кандидатов на выборах (два срока Дж. Буша-младшего прямое тому свидетельство).
Тем не менее опрос управляющих хедж-фондами от Bank of America показывает, что большинство из них ждет минимального отрыва между кандидатами на выборах. Такой результат может привести к продолжительному подведению их итогов и даже различным форс-мажорным обстоятельствам:
Какой из всего этого можно сделать вывод? Рынки, на мой взгляд, значительно переоценивают шансы Байдена на этих выборах. Реальный уровень его поддержки значительно уступает результатам Хиллари на предыдущем голосовании.
Против него играют бесконечные коррупционные скандалы, не до конца выверенная внутренняя политика (и особенно стремление повысить налоги, которое затронет всех избирателей), а также значительная консолидация сторонников Трампа после прошедшей вакханалии «BLM».
Таким образом, все постапокалиптические сценарии связанные с днем голосования 4 ноября вероятнее всего окажутся пшиком, а Трамп выиграет эту гонку со значительным отрывом от своего соперника. Это, впрочем, тоже может стать шоком для рынка, но только на противоположном психологическом полюсе.
p.s. Для демократов основная борьба сейчас разворачивается вовсе не за кандидатуру нового президента, а за доминирование в Сенате. И именно это голосование определит дальнейшую политику США в ближайшие четыре года.
В начале четвертого квартала внес корректировки в состав портфеля. Изменил долю биткоина (от первоначальных вложений) с 60% до 50%. Одну шестую от позиции конвертировал в лайткоин (10%). Состав портфеля следующий:
- BTC — 50% (0.0432 BTC),
- LTC — 10% (2.00 LTC),
- USDT — 20% (200 USD),
- ETH — 10% (0.256 ETH),
- SNX — 10% (23.42 SNX)
Разработчики Litecoin запустили тестовую сеть для внедрения протокола MimbleWimble, который должен обеспечить конфиденциальность транзакций. Руководитель проекта Дэвид Буркетт рассчитывает на активацию протокола в 2021 году.
Это ОЧЕНЬ важная новость и для лайткоина и для биткоина. Приватность транзакций давно стала камнем преткновения в «прозрачной» сети первой криптовалюты. Решение MW, протестированное в сети лайткоина и перенесенное на сеть биткоина могло бы стать неплохим выходом из этой ситуации.
Вероятно к концу года нас будут ждать неплохие новости по внедрению приватных платежей в лайткоин с соответствующим ростом курса. Поэтому было принято решение конвертировать часть ранее купленных BTC в LTC и удерживать последний в течение ближайших кварталов.
Доходность портфеля пока находится на отрицательной территории, завязнув в сентябрьской коррекции. Впрочем, октябрь судя по всему выйдет для крипторынка (и традиционных рынков) куда более оптимистичным:
После взлома Kucoin вывел USDT и с Huobi в целях полной безопасности. В качестве альтернативного варианта разместил тезеры в децентрализованный пул ликвидности ETH-USDT на бирже Uniswap. Помимо комиссий с торговых оборотов площадка также начисляет свои управляющие токены UNI. Продавать их пока не буду (в расчете на дальнейший рост сектора DeFi) и начну накопление в своем портфеле.
В целом рынок следует предсказанной ранее динамике. Ожидаю избрания Трампа на выборах в ноябре и ускорение роста фондовых и криптовалютных площадок ближе к концу года:
Рефералка
Если решите создать свой портфель/попробовать лендинг USDT на Huobi и хотите отблагодарить автора — выкладываю свою реферальную ссылку на биржу. Делать это я, конечно же, не рекомендую. Но если очень хочется, то почему бы и нет. Главное — не вкладывать денег больше, чем боитесь безвозвратно потерять.
Начало осени прошло под знаком масштабной коррекции на крипторынке. Особенно пострадал сектор децентрализованных финансов, неплохо разогретый за лето. Впрочем, жизнь продолжается и новостной фон за прошедший месяц достаточно плотный:
- Сингапурская фондовая биржа (SGX) совместно с HSBC Singapore и правительственным инвестиционным холдингом Temasek провела первый выпуск гособлигаций на своей блокчейн-платформе. Цифровизация азиатских тигров идет полным ходом.
- Не отстает и Европа. Как сообщает Bloomberg, власти швейцарского кантона Цуг с февраля 2021 года начнут принимать налоги в биткоинах и Ethereum. В реализации проекта участвует местный криптовалютный брокер Bitcoin Suisse.
- Также с 2021 года в Швейцарии появится регуляторная основа для криптовалют и блокчейна. 10 сентября пакет поправок в законодательство страны поддержали парламентарии, сообщает Swiss Info. Будущее уже здесь?
- Правила регулирования криптовалют и стейблкоинов представила и Еврокомиссия. В 168-страничном документе говорится не только о требованиях к активам, но и о создании песочницы для проектов на блокчейне (которую планируется запустить к 2022 году).
- Юристы Европейского центрального банка (ЕЦБ) отправили заявку на регистрацию товарного знака «цифровой евро». Информация об этом опубликована на сайте департамента ЕС по интеллектуальной собственности. Регулятор также заявил о скором начале консультаций и экспериментов в рамках подготовки к выпуску своей цифровой валюты. Похоже, что ЕЦБ взялся за дело всерьез…
- Банкиры, впрочем, не очень доверяют цифровому золоту. Так, управляющий Банка Англии Эндрю Бэйли заявил, что биткоин «не имеет никакого отношения к деньгам». Однако стейблкоины имеют большой потенциал и могут предложить «полезные преимущества», снизив затруднения в платежах.
- С ним не согласен CEO Twitter Джек Дорси, который в разговоре с Reuters заявил, что биткоин является лучшей реализацией «собственной валюты интернета». И в этом с ним сложно поспорить.
- Тем временем первая криптовалюта вошла в ТОП-6 мировых валют по долларовой стоимости наличной денежной массы (М0). Этот показатель выше только у доллара, евро, иены, юаня и индийской рупии, сообщает Decrypt. Так что страхи руководителей крупнейших центробанков выглядят вполне понятными.
- Финансовая корпорация Mastercard представила виртуальную среду для тестирования цифровых валют центральных банков (CBDC). Похоже компания стремится занять лидирующие позиции в набирающем обороты секторе цифровых активов.
- Не отстает от нее и Visa. Платежный гигант изучает возможность создания платежной офлайн-системы на базе цифровой валюты. Об этом Forbes сообщил глава криптовалютного направления компании Кай Шеффилд.
- Управление по контролю денежного обращения (OCC) в составе Минфина США разрешило национальным банкам и федеральным сберегательным ассоциациям хранить резервы эмитентов стейблкоинов. Путь к созданию частных криптовалют, одобренных американским правительством, наконец открыт?
- Биткоин-биржа Kraken первой в США получила статус депозитарного учреждения специального назначения (SPDI), наделяющего ее функциями традиционного финансового института. В их число входит прием депозитов, кастодиальные услуги и доверительное управление цифровыми активами. Еще немного и криптобиржи окончательно выйдут из регуляторной тени и встанут в один ряд с традиционными фондовыми и фьючерсными площадками?
- Тут, впрочем, кому как повезет. Комиссия по срочной биржевой торговле США (CFTC) подала иск против биржи криптовалютных деривативов BitMEX и ее владельцев, включая сооснователя и CEO Артура Хэйеса. Они обвиняются в управлении незарегистрированной торговой платформой и нарушении правил CFTC, включая меры противодействия отмыванию денег и идентификации клиентов (KYC). Похоже, что для старого доброго Меха это не закончится ничем хорошим…
- Криптовалютная биржа KuCoin заявила о несанкционированном выводе средств с горячих кошельков биткоина, токенов ERC-20 и других. По некоторым данным, сумма ущерба может достигать $280 млн. Площадка, впрочем, утверждает что смогла идентифицировать подозреваемых в недавнем взломе. Ввод и вывод средств в некоторых криптовалютах и токенах также восстановлен.
- 45 Из 50 пенсионных фондов и страховых компаний Великобритании и США с активами в $78,4 млрд в ближайшие пять лет увеличат объем инвестиций в криптовалюты. Об этом свидетельствуют результаты опроса провайдера услуг цифрового страхования Evertas и аналитической компании Pureprofile, сообщает DeCrypt. Похоже, что главные участники предстоящего масштабного бычьего ралли на рынке криптовалют наконец нашлись.
- Сеть ресторанов по доставке еды Just Eat во Франции (15 тысяч точек) начала принимать биткоины. Соответствующий пункт появился в вариантах оплаты заказа. Также, согласно данным Coin ATM Radar общее число биткоин-банкоматов, установленных к настоящему моменту в 71 стране мира, превысило 10 018 единиц.
- Старейшая европейская биржа Bitstamp рассматривает возможность расширения листинга рядом цифровых активов, относящихся к децентрализованным финансам. В список попали такие популярные токены, как Polkadot (DOT), Chainlink (LINK), Aave (LEND), Synthetix (SNX), Kyber Network (KNC), Compound (COMP), Maker (MKR) и ряд других. Стоит отметить, что биржа известна своим крайне консервативным подходом к листингу новых продуктов. В настоящее время торговая площадка поддерживает всего семь криптоактивов — BTC, ETH, LTC, XRP, BCH, XLM и стейблкоин Paxos Standard.
- Ну и напоследок немного курьезов. Разработчики Николас Дориер и Крис Стюарт поставили $10 000 на исход выборов президента США, используя, по их словам, первый смарт-контракт в основной сети биткоина. Такими темпами первая криптовалюта скоро сможет составить конкуренцию признанному лидеру в этой области в лице эфира!
Норвежский финансовый блог AksjeBloggen отметил заметное ускорение роста числа криптобанкоматов в текущем году. Начиная с января провайдеры установили 3885 новых устройств, что на 67% больше, чем годом ранее:
В это же время первая криптовалюта побила рекорд трехлетней давности, связанный с закрытием дневного торгового диапазона выше $10 тыс. К концу 2017 года этот показатель достиг значения в 60 дней, после чего последовала стремительная коррекция:
Уверенно растет число пользователей криптовалют по всему миру. По оценкам аналитиков Кембриджского университета их количество уже превысило 100 млн человек и процесс только набирает обороты:
Растет и количество компаний, работающих с биткоином. По оценкам Glassnode количество аффилированных с ними биткоин-адресов, сглаженное 90-дневной скользящей средней, уже превысило пиковые значения конца 2017 года:
Также продолжается отток первой криптовалюты с балансов ведущих криптобирж. Начиная с 13 марта пользователи вывели уже примерно 373 тысячи монет и эта тенденция продолжает набирать обороты. Это, впрочем, не уникальная ситуация. Аналогичный паттерн наблюдался во второй половине 2016 года, и чем он закончился мы все знаем…
Увеличивается выпуск стейблкоинов. За последний год их совокупная капитализация изменилась на 300%, превысив ключевую отметку в $20 млрд. При этом всего четыре месяца назад этот показатель составлял лишь $10 млрд:
Растет популярность сегмента децентрализованных финансов и связанных с ним криптовалют и токенов. По данным The Block доля 20 наиболее капитализированных DeFi-токенов в обороте криптобирж выросла с начала года до 14%:
Тем не менее статистика Dune Analytics показывает, что объем торгов на децентрализованных биржах испытал значительную коррекцию в последние недели. Впрочем, он по прежнему остается на 150% выше аналогичного значения 30-дневной давности:
Ждем активного возобновления роста после завершения выборов в США?
Настроение инвесторов
Криптобиржи
"Ведомости". Ежедневная деловая газета- В НАТО оценили заявление Шойгу о завершении военных учений в России
- США не исключили введение новых санкций против России из-за Навального
- Глава ДНР пригласил Зеленского на переговоры в Донбасс
- Премьер Чехии назвал «сильным жестом» высылку Словакией российских дипломатов
- Правительство поддержало законопроект о «золотых» визах для иностранных инвесторов
- Врач рассказала о возможных тяжелых последствиях коронавируса для кожи
- Госдума приняла законопроект об обязательном размещении соцрекламы в интернете
- ЕГЭ пройдет с 31 мая по 17 июля
- Лукашенко призвал усилить оборону Союзного государства
- Власти Чехии объявили о высылке 63 сотрудников российского посольства
- Захарова связала попытку госпереворота в Белоруссии с работой спецслужб США
- МИД пообещал ответить на высылку российских дипломатов из Словакии
- Криптовалюта.Tech
- Почему крупные компании интересуются биткоином?
- Доминирование биткоина опустилось ниже 50%
- Китайским биткоин-майнерам вернут электричество
- Почему криптовалюты выигрывают у фиата?
- Комиссии в блокчейне биткоина подскочили до абсолютного максимума
- Ethereum поднялся до нового максимума. Трейдеры потеряли $28,24 млн
- Чанпэн Чжао советует ходлить, а не торговать
- Джесси Пауэлл: Инвестировать в DOGE крайне опасно
- Guggenheim Partners: Цена биткоина может вернуться к отметкам $20 000 — $30 000
- Weiss Ratings критикуют «убийц Ethereum»
- Все о мире Bitcoin: новости, события, факты, курс, анализ
- Средняя комиссия за транзакции в сети биткойна обновила максимум
- Tуpeцкaя кpиптoбиpжa Thodex пpeкpaтилa paбoту, клиeнты пoдoзpeвaют взлoм
- Инвестиционный фонд Ротшильдов вложился в криптобиржу Kraken
- Фapмaцeвтичecкaя фиpмa CШA пpиoбpeтёт у Canaan биткoйн-мaйнepы
- Cтpaны Южнoй Aмepики лидиpуют пo coздaнию нoвыx кpиптoкoшeлькoв
- Сообщество DeFi-специалистов Value Network приглашает на встречу о децентрализованных финансах
- 21 миллион американцев уже владеют криптовалютами — данные опроса
- Цифровые валюты центральных банков: О, этот дивный новый мир!
- Facebook выпуcтит и пpoтecтиpуeт cтeйблкoйн Diem в кoнцe гoдa
- Ceть кoвopкингoв WeWork пpинимaeт биткoйны и эфиpиум
